被動(dòng)器件廠商業(yè)績(jī)?nèi)€飄紅，2021年開局更勝一籌

日前，國(guó)內(nèi)部分被動(dòng)元器件上市公司公布了其業(yè)績(jī)預(yù)告。這些企業(yè)無一例外地實(shí)現(xiàn)了大幅盈利。

Kitty點(diǎn)評(píng)：從筆者統(tǒng)計(jì)的情況看，8家企業(yè)中除了一家企業(yè)尚未公布業(yè)績(jī)預(yù)告外，其他7家企業(yè)的盈利情況良好。大多數(shù)企業(yè)的凈利潤(rùn)較去年同期實(shí)現(xiàn)超過50%的增長(zhǎng)。2020年被動(dòng)元器件的高景氣度反映出各家公司強(qiáng)勁的盈利水平。

究其增長(zhǎng)原因，無論是鉭電容、鋁電解電容、電感或者MLCC，在下游客戶需求旺盛，相關(guān)公司訂單持續(xù)增長(zhǎng)。

其次，受到疫情影響，國(guó)外產(chǎn)品缺貨漲價(jià)，終端企業(yè)更加重視供應(yīng)鏈的安全與穩(wěn)定，國(guó)內(nèi)廠商獲得更多客戶機(jī)會(huì)，也加速了國(guó)產(chǎn)替代進(jìn)程。

同時(shí)，5G、物聯(lián)網(wǎng)、汽車電子電動(dòng)化及智能化等對(duì)于被動(dòng)元器件的用量增加，供不應(yīng)求。

針對(duì)被動(dòng)元器件在2021年及以后需求的持續(xù)爆發(fā)，廠商也進(jìn)行了擴(kuò)產(chǎn)準(zhǔn)備。例如MLCC方面，風(fēng)華高科募集資金用于投資公司祥和工業(yè)園高端電容基地建設(shè)項(xiàng)目及新增月產(chǎn)280億只片式電阻器技改擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目，擬投入募集資金額分別為40億元和10億元。未來3年，三環(huán)集團(tuán)擬投資22.85億用于5G通信用高品質(zhì)多層片式陶瓷電容器擴(kuò)產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目。今年MLCC行情并未出現(xiàn)大起大落的情形，供應(yīng)鏈趨于更加理性地對(duì)待缺貨漲價(jià)的情況，同時(shí)一些廠商在加速擴(kuò)產(chǎn)，以應(yīng)對(duì)真實(shí)的市場(chǎng)需求。

華為折疊屏新機(jī)屏將由京東方獨(dú)供三星未獲美國(guó)許可

2月3日，華為正式宣布將在2月22日正式發(fā)布新一代折疊屏手機(jī)——Mate X2，該手機(jī)將搭載麒麟9000系列處理器，有消息稱鏡頭的供應(yīng)商為舜宇光學(xué)與歐菲光。

還有供應(yīng)鏈人士透露，此前華為已經(jīng)向三星顯示定制了一批OLED掩膜版，但由于該公司并未獲得美國(guó)商務(wù)部的供應(yīng)許可，因此無法向華為供貨，這導(dǎo)致三星屏幕版本的Mate X2無法量產(chǎn)，而最終版本的手機(jī)將有京東方獨(dú)家供應(yīng)。

Simon點(diǎn)評(píng)：此前曾有消息稱，華為將放棄京東方選擇三星的OLED屏，原因是京東方折疊屏面板良品率過低的問題，這也導(dǎo)致華為Mate Xs長(zhǎng)期處于缺貨狀態(tài)。同時(shí)120Hz刷新率的OLED屏對(duì)于京東方而言也是一大技術(shù)瓶頸，當(dāng)前全球僅有三星可以在2K分辨率的情況下實(shí)現(xiàn)120Hz高刷新率。

而這次業(yè)內(nèi)的消息也已經(jīng)證明，華為是希望能夠采用三星的屏幕，但由于政策限制，導(dǎo)致無法實(shí)現(xiàn)，最后不得不再次采用京東方屏幕。

不過從良率方面來看，經(jīng)過幾輪產(chǎn)品的迭代，相信京東方在良品率上有一定的進(jìn)步，但120Hz的技術(shù)瓶頸并不會(huì)那么快的突破。不過華為的麒麟9000庫存相對(duì)也所剩無幾，因此可以預(yù)見華為的Mate X2并不會(huì)大規(guī)模的供應(yīng)。有華為內(nèi)部人士透露，已經(jīng)預(yù)留了部分麒麟9000芯片，華為對(duì)于手機(jī)業(yè)務(wù)的策略便是用有限的芯片無線延長(zhǎng)手機(jī)業(yè)務(wù)的生命周期，直到解禁或者有替代方案的那一天。

不論怎樣，從當(dāng)前美國(guó)方面的態(tài)度來看，繼續(xù)壓制華為的策略在短期內(nèi)并不會(huì)改變，這也意味著華為手機(jī)繼續(xù)使用京東方屏幕將是較大可能。

聯(lián)發(fā)科芯片打入蘋果供應(yīng)鏈

據(jù)臺(tái)媒報(bào)道，聯(lián)發(fā)科目前已經(jīng)打入蘋果旗下的Beats耳機(jī)供應(yīng)鏈，預(yù)計(jì)將在2、3月份正式開始出貨。

這是聯(lián)發(fā)科首次打入蘋果供應(yīng)鏈，同時(shí)也是蘋果首次在耳機(jī)產(chǎn)品上引入外來芯片。

Lily點(diǎn)評(píng)：根據(jù)市場(chǎng)調(diào)研機(jī)構(gòu)Strategy Analytics最新研究報(bào)告，去年全球藍(lán)牙耳機(jī)的總銷量超過3億部，其中，真無線立體聲（TWS）藍(lán)牙耳機(jī)的銷量增長(zhǎng)了近90%。東吳證券日前發(fā)布研報(bào)，預(yù)測(cè)TWS出貨量仍保持高速增長(zhǎng)，2023年全球TWS耳機(jī)出貨量將破10億大關(guān)。

行業(yè)分析師表示，蘋果在iPhone 12系列正式取消了包裝中附贈(zèng)的耳機(jī)，蘋果之前推出的AirPods和AirPodsPro系列的TWS耳機(jī)，都采用自家的H1芯片，但是價(jià)格都比較高昂，在1100元以上。針對(duì)300元到600元的主流替換市場(chǎng)，蘋果顯然希望有所作為。

據(jù)悉，蘋果將會(huì)在未來的發(fā)布會(huì)上推出售價(jià)較為低廉的“Beats Flex”耳機(jī)，售價(jià)僅為49.99美元（約合人民幣399元），蘋果將以此來吸引更多iPhone用戶購買無線耳機(jī)。蘋果可能會(huì)率先在Beats產(chǎn)品上試水，后續(xù)不排除會(huì)在自家產(chǎn)品線上采用聯(lián)發(fā)科出品的芯片，同時(shí)還有望將聯(lián)發(fā)科芯片引入到而更多產(chǎn)品上去。聯(lián)發(fā)科此次是通過旗下絡(luò)達(dá)科技獲得了Beats訂單，該公司是一家致力于開發(fā)無線通信高度集成電路的企業(yè)，近年來因?yàn)樘峁┝嗽S多山寨AirPods產(chǎn)品芯片被人們熟知。據(jù)悉，山寨AirPods在去年的出貨量高達(dá)6億件，顯然，蘋果TWS耳機(jī)下沉到399價(jià)位，TWS耳機(jī)市場(chǎng)又會(huì)新的一輪洗牌。

三星投資170億美元建新工廠

2月5日消息，根據(jù)三星電子向美國(guó)德克薩斯州官員提交的文件，該公司正考慮在德州首府奧斯汀投資170億美元建設(shè)一個(gè)新的芯片工廠，公司表示，可能創(chuàng)造1800個(gè)工作崗位。

Carol點(diǎn)評(píng)：2020年下半年開始，晶圓代工市場(chǎng)就相當(dāng)火爆，很多芯片因?yàn)榫A代工產(chǎn)能不足而導(dǎo)致供應(yīng)吃緊，現(xiàn)在甚至已經(jīng)波及到汽車行業(yè)。雖然臺(tái)積電、聯(lián)電、格芯等廠商都表示提高資本支出提高產(chǎn)能，不過當(dāng)前來看，大部分廠商產(chǎn)能還是處于滿載狀態(tài)。

此前就有報(bào)道稱，三星2020年在美國(guó)奧斯汀半導(dǎo)體工廠附近購買了土地，欲將擴(kuò)大晶圓代工廠產(chǎn)能，直到現(xiàn)在才公布相關(guān)細(xì)節(jié)，三星的奧斯汀晶圓廠主要采用14nm制程技術(shù)，新投資的工廠將為企業(yè)生產(chǎn)先進(jìn)的邏輯器件，將在2023年投產(chǎn)。

除了三星，SK海力士也正在投入到晶圓廠的建設(shè)升級(jí)中，據(jù)韓媒報(bào)道，SK海力士近日表示正與設(shè)備行業(yè)及學(xué)術(shù)界合作使其300mm晶圓廠實(shí)現(xiàn)接近5級(jí)的自動(dòng)化水平。當(dāng)前新建的晶圓廠的自動(dòng)化水平通常為3-4級(jí)，SK海力士的目標(biāo)是建設(shè)5級(jí)自動(dòng)化水平晶圓廠，并努力使微縮制程變得更加智能，其生產(chǎn)率水平遠(yuǎn)超人工，從而降低成本。

雖然各廠商都在積極投入晶圓廠的建設(shè)，但是當(dāng)前產(chǎn)能不足的問題還是存在，世界先進(jìn)董事長(zhǎng)方略日前于法說會(huì)上表示，8英寸產(chǎn)能擴(kuò)張成本愈來愈高，若客戶有額外需求，世界先進(jìn)會(huì)與客戶合作，并一季一季觀察價(jià)格是否調(diào)整。

Xilinx聯(lián)合富士通在美國(guó)開展5G部署

Xilinx于近日宣布與日本富士通集團(tuán)合作，為其O-RAN 5G射頻單元提供UltraScale+技術(shù)，從而在美國(guó)部署首個(gè)O-RAN標(biāo)準(zhǔn)的新建5G網(wǎng)絡(luò)。與此同時(shí)，富士通也在對(duì)Xilinx的RFSoC技術(shù)進(jìn)行評(píng)估，未來為更多基站的部署降低成本和功耗。

富士通的O-RAN 5G射頻單元主要用于O-RAN宏基站，做到多頻段和多頻段應(yīng)用。而Xilinx的UltraScale+技術(shù)可以在保留自適應(yīng)性和可擴(kuò)展性的同時(shí)，實(shí)現(xiàn)更好的成本經(jīng)濟(jì)性。

Leland點(diǎn)評(píng)：目前O-RAN聯(lián)盟已經(jīng)匯聚了中國(guó)三大運(yùn)營(yíng)商在在內(nèi)的世界頭部運(yùn)營(yíng)商，以及100多知名通信設(shè)備和器件的供應(yīng)商。盡管該聯(lián)盟是由中國(guó)移動(dòng)等12家運(yùn)營(yíng)商牽頭發(fā)起的，但目前從推進(jìn)速度來看，美國(guó)和日本是發(fā)展最快的兩大地區(qū)。為了追趕這兩大市場(chǎng)，歐洲的四大運(yùn)營(yíng)商德國(guó)電信、Orange、西班牙電信和沃達(dá)豐也在近日宣布合作發(fā)展O-RAN技術(shù)。

但由于其發(fā)展缺乏像3GPP這樣的規(guī)范，仍有不少業(yè)內(nèi)人士并不看好O-RAN，華為運(yùn)營(yíng)商網(wǎng)絡(luò)BG總裁丁耘去年也表示“任何偏離3GPP規(guī)范的發(fā)展只會(huì)增加移動(dòng)運(yùn)營(yíng)商網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)的復(fù)雜性和低效性”。O-RAN是否能成為長(zhǎng)久發(fā)展的通信方案，仍要看供應(yīng)商與運(yùn)營(yíng)商在未來的嘗試。

美光要跟其他存儲(chǔ)廠商拼硬技術(shù)

據(jù)外媒報(bào)道，美國(guó)半導(dǎo)體廠商美光科技已經(jīng)通過新加坡的工廠啟動(dòng)最尖端產(chǎn)品的量產(chǎn)供貨。這款產(chǎn)品是在全球首次實(shí)現(xiàn)將存儲(chǔ)單元堆疊176層的NAND閃存。美光科技通過充分利用豐厚的政府扶持等地利，力爭(zhēng)在日趨激化的投資競(jìng)爭(zhēng)之中贏得一席之地。

Kevin點(diǎn)評(píng)：半導(dǎo)體存儲(chǔ)器分為臨時(shí)存儲(chǔ)數(shù)據(jù)的DRAM和可以長(zhǎng)時(shí)間存儲(chǔ)數(shù)據(jù)的NAND兩類。美光科技在DRAM領(lǐng)域占有23%的市場(chǎng)份額，與韓國(guó)的三星電子和SK海力士一起幾乎壟斷了該市場(chǎng)。但在NAND領(lǐng)域，美光科技的市場(chǎng)份額僅為11%，排在第4位，明顯落后于三星電子、日本鎧俠與美國(guó)西部數(shù)據(jù)聯(lián)盟。

此次，美光科技打算使用176層NAND閃存來搶占更多的市場(chǎng)份額，因?yàn)槟壳叭请娮?，鎧俠與西部數(shù)據(jù)聯(lián)盟還沒有實(shí)現(xiàn)176層的產(chǎn)品化，只有SK海力士宣布將會(huì)在2021年中期啟動(dòng)量產(chǎn)。而且在NAND領(lǐng)域居行業(yè)第5位的SK海力士2020年宣布收購居第6位的英特爾的業(yè)務(wù)。如果實(shí)現(xiàn)收購，將超過美光科技，成為僅次于三星、鎧俠—西部數(shù)據(jù)聯(lián)盟的一大勢(shì)力。

如今，美光科技要通過先進(jìn)技術(shù)搶占市場(chǎng)份額的計(jì)劃能否有效還不好說，因?yàn)槠渌乙捕荚诰o鑼密鼓地推出更新技術(shù)的產(chǎn)品。