第一季度，全球前十大IC設(shè)計(jì)公司營(yíng)收為338.6億美元。

根據(jù)全球市場(chǎng)研究機(jī)構(gòu)TrendForce集邦咨詢表示，第一季供應(yīng)鏈庫(kù)存消化不如預(yù)期，且適逢傳統(tǒng)淡季，整體需求清淡。不過(guò)，由于部分新品拉動(dòng)，加上特殊規(guī)格急單帶動(dòng)，第一季全球前十大IC設(shè)計(jì)公司營(yíng)收為338.6億美元，持平去年第四季營(yíng)收，環(huán)比增長(zhǎng)0.1%。 Cirrus Logic（思睿科技）跌出前十名之外，WillSemi（韋爾半導(dǎo)體）與美系電源管理IC廠MPS（芯源系統(tǒng)）遞補(bǔ)第九與第十名位置，其余排名并無(wú)變動(dòng)。

從各家營(yíng)收表現(xiàn)來(lái)看，Qualcomm（高通）第一季度整體營(yíng)收79.4億美元，環(huán)比微幅增長(zhǎng)0.6%，市占維持23.5%，位居第一。高通的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)受惠于新款旗艦芯片Snapdragon 8Gen2出貨，手持裝置事業(yè)環(huán)比增長(zhǎng)約6.1%，大致抵消來(lái)自車用及IoT事業(yè)的衰退。

去年第四季度，Broadcom（博通）得益于服務(wù)器儲(chǔ)存應(yīng)用、寬帶和無(wú)線網(wǎng)絡(luò)等業(yè)務(wù)收入支撐，抵消庫(kù)存修正的沖擊，實(shí)現(xiàn)營(yíng)收小幅增長(zhǎng)，但從今年第一季度看，產(chǎn)品進(jìn)階紅利消退，服務(wù)器存儲(chǔ)和無(wú)線業(yè)務(wù)需求放緩，因此第一季營(yíng)收首度呈現(xiàn)環(huán)比下降，營(yíng)收下滑至69.1億美元。

在半導(dǎo)體行業(yè)整體低迷的背景下，英偉達(dá)Q1業(yè)績(jī)格外令人驚喜。作為一站式解決方案的提供商，英偉達(dá)提供可以幫助AI產(chǎn)品訓(xùn)練大量文本、圖像和視頻的GPU，在AI大模型競(jìng)賽中掌握著供應(yīng)算力的“命門(mén)”，再加上RTX 40 series新品效應(yīng)的提振，帶動(dòng)英偉達(dá)游戲與數(shù)據(jù)中心兩大業(yè)務(wù)營(yíng)收分別環(huán)比增長(zhǎng)約20%與10%，整體第一季營(yíng)收環(huán)比增長(zhǎng)13.5%至67.3億美元，市占率提升至近2成。

AMD的第一季財(cái)報(bào)，出現(xiàn)了2019年以來(lái)首次季度銷售下滑，凈虧損額也超出市場(chǎng)預(yù)期。AMD 第一季降幅最大的是負(fù)責(zé)PC處理器的客戶端部門(mén)（Client），營(yíng)收僅7.39億美元，相較去年同期的21億美暴跌了65.2%；數(shù)據(jù)中心部門(mén)營(yíng)收12.95億美元，相比從去年同期的12.93億美元略有增長(zhǎng)，環(huán)比則下滑了22%；盡管嵌入式（embedded）及游戲（gaming）業(yè)務(wù)呈現(xiàn)增長(zhǎng)而抵消部分下滑業(yè)績(jī)，第一季營(yíng)收仍環(huán)比減少約4.4%，來(lái)到53.5億美元。

在消費(fèi)電子終端市場(chǎng)整體不振的大環(huán)境下，MediaTek（聯(lián)發(fā)科）也遭遇了重大壓力。其手機(jī)與電源管理IC業(yè)務(wù)分別下滑約20%與13%。反倒是智能終端平臺(tái)業(yè)務(wù)則受惠電視相關(guān)庫(kù)存回補(bǔ)拉貨，支撐營(yíng)收大致與前季持平。盡管環(huán)比下降幅度較前季收斂，但減幅仍大于其他廠商，市占率自前季10.2%萎縮至9.3%，第一季整體營(yíng)收環(huán)比下降8.8%至31.4億美元。 Marvell（美滿電子）第一季服務(wù)器、云端服務(wù)供應(yīng)商及5G相關(guān)無(wú)線的需求持穩(wěn)，但各平臺(tái)營(yíng)收持續(xù)受到客戶與渠道端庫(kù)存修正沖擊，其第一季營(yíng)收呈現(xiàn)環(huán)比下降7.1%，下滑至13.5億美元。除消費(fèi)性產(chǎn)品的影響之外，美滿電子的數(shù)據(jù)中心業(yè)務(wù)也呈現(xiàn)下滑趨勢(shì)。

Novatek（聯(lián)詠）第一季營(yíng)收成長(zhǎng)10.7%，來(lái)到7.9億美元，市占2.3%維持第七。其業(yè)績(jī)的上漲來(lái)源于系統(tǒng)單芯片與面板驅(qū)動(dòng)IC兩大平臺(tái)業(yè)務(wù)的環(huán)比增長(zhǎng)，分別為24%及2%。

值得注意的是，由于Cirrus Logic（思?？萍迹I(yíng)收單一客戶Apple占比超過(guò)八成，因第一季iPhone新機(jī)紅利消退及銷售淡季等負(fù)面因素，致使Cirrus Logic營(yíng)收大幅衰退，環(huán)比減少超過(guò)三成，排名滑落至十名之外。第九名與第十名則分別由WillSemi（韋爾半導(dǎo)體）與電源管理IC大廠MPS遞補(bǔ)，其中WillSemi 第一季營(yíng)收5.4億元、環(huán)比增長(zhǎng)約1.3%，而MPS 第一季營(yíng)收4.5億美元、環(huán)比減少約1.9%。

作為對(duì)比，根據(jù)集邦咨詢數(shù)據(jù)顯示，2022年Q4全球前十大IC設(shè)計(jì)企業(yè)營(yíng)收339.6億美元（約合人民幣2349億），環(huán)比下降9.2%。此季度營(yíng)收下降的主要原因是消費(fèi)性終端整體消費(fèi)力道弱，還有疫情、企業(yè) IT 支出及云端服務(wù)供應(yīng)商需求放緩等不利因素，均沖擊 2022 年第四季前十大 IC 設(shè)計(jì)企業(yè)總營(yíng)收表現(xiàn)。如此看來(lái)，IC設(shè)計(jì)行業(yè)發(fā)展持續(xù)低迷。

展望第二季，盡管IC庫(kù)存去化速度較預(yù)期緩慢，但相較于2022年下半年庫(kù)存高企時(shí)期，仍已陸續(xù)恢復(fù)至較為健康的水位。下半年，AI應(yīng)用將進(jìn)入高速成長(zhǎng)周期，同時(shí)部分IC設(shè)計(jì)廠在新品刺激下，營(yíng)收有望朝正向增長(zhǎng)。 另外IDC也預(yù)測(cè)，2023年下半年，預(yù)計(jì)庫(kù)存將恢復(fù)到健康水平，需求也將緩慢恢復(fù)。IDC預(yù)測(cè)，2023年亞太地區(qū)的無(wú)晶圓廠半導(dǎo)體市場(chǎng)規(guī)模將同比下降19.1%。它還預(yù)測(cè)，隨著公司逐漸將產(chǎn)品轉(zhuǎn)向包括人工智能、高性能計(jì)算、服務(wù)器、數(shù)據(jù)中心、汽車電子和工業(yè)電子在內(nèi)的應(yīng)用，以分散運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，2024年將逐步顯示出穩(wěn)定的增長(zhǎng)。

AI帶動(dòng)IC設(shè)計(jì)市場(chǎng)回暖

ChatGPT的火爆，使大眾關(guān)注到了人工智能的發(fā)展，其突飛猛進(jìn)的發(fā)展態(tài)勢(shì)及廣闊的應(yīng)用場(chǎng)景，有望影響到絕大部分行業(yè)，成為未來(lái)最強(qiáng)的產(chǎn)業(yè)趨勢(shì)。

GPT屬于AI大模型，AI大模型的發(fā)展主要分為訓(xùn)練和推理兩個(gè)過(guò)程，訓(xùn)練奠定模型的性能根基，推理是將已有模型應(yīng)用到具體場(chǎng)景對(duì)相應(yīng)需求做出反饋的過(guò)程。無(wú)論是發(fā)展初期的模型訓(xùn)練，還是發(fā)展成熟期的推理應(yīng)用，都與算力的進(jìn)步密不可分。落實(shí)到硬件端，即體現(xiàn)在對(duì)AI服務(wù)器的新增需求上，這大幅提振了對(duì)高算力芯片的需求。

隨著行業(yè)庫(kù)存逐步消化，供需矛盾得到明顯緩解，行業(yè)整體已處于弱復(fù)蘇階段。而智能汽車產(chǎn)業(yè)、AI大模型的發(fā)展，則長(zhǎng)遠(yuǎn)地拉動(dòng)了相關(guān)芯片的需求上限，為行業(yè)打開(kāi)了廣闊的增長(zhǎng)空間?；久娴南蚝茫o芯片設(shè)計(jì)行業(yè)的業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。 其中，以英偉達(dá)營(yíng)運(yùn)表現(xiàn)備受矚目，基于ChatGPT等生成式AI風(fēng)潮加速全球云端服務(wù)供應(yīng)商與企業(yè)對(duì)相關(guān)AI芯片部署，驅(qū)動(dòng)營(yíng)收急速增長(zhǎng)，預(yù)期英偉達(dá)第二季將有機(jī)會(huì)坐上IC設(shè)計(jì)龍頭寶座，且有望帶動(dòng)全球前十大IC設(shè)計(jì)營(yíng)收自谷底翻紅，正式度過(guò)市況低谷。

編輯：黃飛