去年，光學制造商可謂賺的盆滿缽盈，今年上半年，一線光學制造商的日子依然過的紅火。

舜宇上半年手機鏡頭出貨量破4億顆

7月11日晚間，舜宇光學發(fā)布的一則關于6月份的出貨量公告顯示：6月份舜宇光學手機鏡頭出貨量為87KK，同比增長83%，環(huán)比增加13.5%。

對于上升的主要原因，舜宇光學方表示：“主要是因為舜宇公司手機鏡頭市場份額上升所致?！?/p>

而筆者從供應鏈處獲悉，6月份舜宇光學手機鏡頭大幅上漲的主要原因是由于其供應的各大品牌廠商增量所致。其中，合作客戶新項目逐步釋放訂單也積極推動舜宇6月份手機鏡頭出貨量。

而華為、OPPO、vivo、小米都是其主要客戶，基于此6月份該公司手機鏡頭出貨量增長都離不開這幾家品牌廠商。

不過，87KK的出貨量一方面反映出舜宇光學擴產進度的超預期落地，另外一方面也足以說明旺季訂單需求仍在繼續(xù)，從目前反映的情況看，后期舜宇的鏡頭出貨量或還將進一步呈現(xiàn)增長態(tài)勢。

與此同時，有調研機構指出，大立光與舜宇光學手機鏡頭6月份出貨量同比增速分別為17%和83%，較5月份（分別為15%和70%）繼續(xù)保持提升，智能手機光學供應鏈仍保持在較為平穩(wěn)的運行階段。

今年上半年舜宇光學的手機鏡頭出貨量可謂是風頭正茂。筆者梳理了2017年、2018年上半年手機鏡頭出貨量數據時發(fā)現(xiàn)，今年上半年舜宇光學手機鏡頭出貨量約為4.02億顆，同比增長52.67%。

筆者發(fā)現(xiàn)，去年舜宇光學的手機鏡頭出貨量并不算穩(wěn)定，而今年該公司的手機鏡頭出貨量呈現(xiàn)逐月遞增的良好態(tài)勢，且這一態(tài)勢維持的時間高達6個月之久。

細觀上述數據，自今年3月份開始，舜宇光學的手機鏡頭月增態(tài)勢便頗為明顯，事實上這一現(xiàn)象與大立光也有部分關聯(lián)。今年3月份，市場傳出，因大立光新廠良率不佳，股王大立光鏡頭訂單流失至舜宇光學。

據說，當時大立光供應給中國大陸品牌手機的高端鏡頭中，出現(xiàn)品質問題使訂單失給舜宇光學，受惠于轉單商機，舜宇光學3—4月的鏡頭需求強勁，鏡頭產能利用率幾乎達滿載。

不過有意思的是，筆者發(fā)現(xiàn)4月份舜宇手機鏡頭出貨量漲幅頗為明顯。而早前筆者獲悉，4月份舜宇光學手機鏡頭出貨量大漲的原因是由于三星和華為的訂單大量釋放所致。據了解，華為部分雙攝采用了舜宇的手機鏡頭，于此同時，華為在舜宇手機鏡頭中的采用率也有所增加。

5月份，舜宇光學依然保持了其增長態(tài)勢，6月份不少廠商紛紛發(fā)布新品，這一現(xiàn)狀也促使舜宇光學手機鏡頭出貨量大幅上揚。

隨后，摩根士丹利也發(fā)表報告表示，舜宇光學的手機鏡頭付運量超預測，并預計舜宇第三季度手機鏡頭付運量將繼續(xù)增長，主要受市占率上升支持，尤其是OPPO及vivo將于第四季推出新產品。

事實上，除了手機鏡頭這一業(yè)務外，舜宇光學攝像頭模組出貨量也頗為給力。

舜宇上半年攝像頭模組出貨量超1.78億顆

筆者在查詢6月份舜宇光學手機攝像頭模組數據時發(fā)現(xiàn)，6月份舜宇手機攝像頭模組出貨量為35.46KK，同比增長35.8%，環(huán)比增加4.1%。

對于攝像頭模組出貨量增加的原因，舜宇光學方表示，主要因為公司手機鏡頭市場份額上升所致。

不過，筆者從供應鏈處獲悉，因小米幾個項目起量是舜宇光學攝像頭模組6月份出現(xiàn)增長的重要原因。

經過統(tǒng)計，今年上半年舜宇光學攝像頭模組出貨量超1.78億顆，同比增長16.34%，不過在1—2月這兩個月時間里，舜宇光學的攝像頭模組出貨量卻出現(xiàn)了同比下降的現(xiàn)象。

那么究竟是什么原因呢？如果是終端廠商的原因導致，似乎說不過去，因為該公司手機鏡頭端并沒有出現(xiàn)這一現(xiàn)狀。

據了解，今年1月份舜宇光學攝像頭模組出貨量同比下降主要是因為產品結構改善，雙攝和兩千萬像素等高端手機攝像頭模組占比提升；2月份因受春節(jié)假期影響，導致當月出貨量下滑。

自2月份后，因舜宇在國內智能手機市場的份額上升，所以出貨量同比去年有了較大程度的增長，且這一增長趨勢從今年3月份一直持續(xù)至6月份。

由此，有調研機構指出，當前舜宇光學攝像頭模組出貨增速有望繼續(xù)保持，屆時市場擔心的毛利率下滑因素有望被出貨量的增加“對沖”。

整體而言，光學作為智能手機硬件創(chuàng)新的焦點，產業(yè)目前仍處于“量”“價”齊升的景氣周期初期，不過從目前的情況看，技術創(chuàng)新已成為各大終端廠商關注的焦點，為此，2018年11月15—17號，我們將在重慶舉辦第三屆攝像頭&生物識別展會，展會期間設有多家攝像頭技術展區(qū)、50余家知名攝像頭模組廠商參與，展示各種最新的產品。