接著5月29日，新華社、人民日報先后刊出時評指出，“美方想利用中國出口的稀土所制造的產(chǎn)品，反用于遏制打壓中國的發(fā)展，中國人民決不會答應。當前美方完全高估了自己操縱全球供應鏈的能力，在自我沉醉的空歡喜中無力自知，但其清醒后注定要自打嘴巴。中國有關部門已經(jīng)多次發(fā)表嚴正聲明，中美兩國產(chǎn)業(yè)鏈高度融合，互補性極強，正所謂合則兩利、斗則俱傷，貿(mào)易戰(zhàn)沒有贏家。奉勸美方不要低估中方維護自身發(fā)展權益的能力，勿謂言之不預！”

這一系列的動作，好像都在暗示著我國可能會在必要的時候打出“稀土牌”，《紐約時報》也在討論稀土是否會成為中國反擊美國的一張“王牌”。那如果我國真的打出稀土牌，會有哪些影響呢？

根據(jù)美國地質(zhì)調(diào)查局（USGS）的數(shù)據(jù)，2018年全球的稀土生產(chǎn)總共為17萬噸，其中我國占12萬噸，澳大利亞2萬噸，加上美國1.5萬噸，其他國家加起來為1.5萬噸。也就是說，我國的稀土產(chǎn)量約占世界總產(chǎn)量的70%。

美國在2018年進口的稀土（包括化合物）為1.8557萬噸，其中80%來自我國。美國貿(mào)易代表辦公室（USTR）在將制裁對象擴大至幾乎全部中國產(chǎn)品的“第4輪”額外關稅中也將稀土除外。例如用于玻璃研磨劑等的鈰，對我國進口依存度達到96％，嚴重依賴我國。

如果限制稀土出口美國，由于技術、環(huán)保和成本等原因，盡管國外有稀土資源，也無法在短期內(nèi)滿足自身稀土礦、稀土冶煉殘破的需求。而稀土作為戰(zhàn)略資源，時尖端武器的制造必需品。

根據(jù)美國國會研究服務處2013年的一份報告，每架F-35閃電II戰(zhàn)斗機被視為全球最先進的隱形戰(zhàn)機之一，需要大約920磅的稀土材料。這是五角大樓最昂貴的武器系統(tǒng)，也是第一款面向美國海陸空三軍的戰(zhàn)斗機。

根據(jù)美國國會研究服務處的報告，包括釔和鋱在內(nèi)的稀土金屬被用于未來作戰(zhàn)系統(tǒng)車輛的激光瞄準和武器。使用稀土的其他軍事裝備還有Stryker裝甲車、捕食者無人機和戰(zhàn)斧巡航導彈。

根據(jù)美國政府問責局2016年的報告，國防部占美國稀土消費量的1%左右?！跋⊥翆γ绹娛卵b備的生產(chǎn)、維持和運行至關重要。無論總體防務需求水平如何，這些必要材料的可靠供應是國防部的基本要求，”政府問責局在報告中說。

此外，稀土元素也應用于iPhone、電動汽車和風力渦輪機，而稀土永磁體則用于微型電機或發(fā)電機。

但是，中美貿(mào)易沖突若持續(xù)下去，我國的稀土優(yōu)勢不會持久，因為世界上大約有一般的稀土礦藏，比如釤和釔都在我國以外，目前我國居于主導地位與我們低廉的加工成本密不可分。而一旦我國實施出口禁令，那國內(nèi)的稀土企業(yè)將會由于需求減少而必須要停產(chǎn)或停工，稀土價格會提高，這對中國未必有利。

利潤率提升，其他國家的產(chǎn)地加入競爭，再加上新技術可以減少對這些元素的需求，我國稀土市場的主導地位有可能會下滑。其實，早再多年前開始，稀土市場正在逐漸減少對中國單一來源的依賴。

其實除了我國，還有不少國家也在生產(chǎn)稀土，比如澳大利亞、愛沙尼亞、緬甸印度、南非、馬來西亞、巴西和加拿大等國家。而在冶煉方面，法國、日本、愛沙尼亞都有相應的能力。

澳大利亞

美國地質(zhì)調(diào)查局(USGS)的數(shù)據(jù)顯示，這個僅次于中國的最大生產(chǎn)國去年將產(chǎn)量從前一年的1.9萬噸增加到2萬噸。中國以外的最大稀土生產(chǎn)商Lynas Corp.所經(jīng)營的礦山就位于澳大利亞。該公司表示，其計劃到2025年將稀土釹和鐠的產(chǎn)量提高幾乎一倍，并將增加加工能力。該公司還計劃通過與Blue Line Corp.的合資公司來幫助填補美國的缺口；該合資公司將在德克薩斯州建一座稀土加工廠。

愛沙尼亞

USGS數(shù)據(jù)顯示，這個歐洲國家是美國的第二大供應國，在后者稀土總進口中占到6%。根據(jù)公司提交的文件，愛沙尼亞是Neo Performance Materials Inc.的Silmet工廠所在地；該工廠的稀土產(chǎn)品產(chǎn)能為2500噸。

緬甸

根據(jù)USGS，除了中國、美國和澳大利亞，就屬這個東南亞國家的產(chǎn)量最高了。緬甸去年生產(chǎn)了5000噸稀土，而在失去中國這個大買家之后，該國今年的大部分產(chǎn)量都需要找到去處。因為我國已經(jīng)從5月15日起禁止從緬甸進口稀土礦石。

稀土包含17種元素：鑭、鈰、鐠、釹、钷、釤、銪、釓、鋱、鏑、鈥、鉺、銩、鐿、镥、鈧、釔。據(jù)USGS去年估算，全世界稀土儲量為1.2億噸，其中4400萬噸在中國，2200萬噸在巴西和越南。

圖1：全球稀土礦藏儲量。

稀土的開采和加工困難、成本高、污染大。中國的稀土加工量最大，供應美國進口的80%（2014-2017年）。

中國擁有全球稀土礦藏的37%，幾乎沒有其它稀土供應方有同等的競爭力。而美國的稀土儲量在世界范圍內(nèi)也排在前列，為140萬噸。雖然是擁有豐富的儲量，美國依然是稀土進口國，因為美國政府很早就限制了稀土的開采。在美國2012年上市的400多家稀土創(chuàng)業(yè)公司中，進入了生產(chǎn)階段的只有不到五家。而全國大型稀土礦也早已被政府關閉，包括Mountain Pass礦山（去年重啟）。

加州Mountain Pass礦是美國唯一一家運作的稀土礦。不過，擁有該礦的MP Materials公司將每年提取的大約5萬噸稀土運往中國進行加工。在貿(mào)易戰(zhàn)期間，我國對這類進口征收25%的關稅。

根據(jù)美國地質(zhì)調(diào)查局今年2月的報告顯示，2018年，美國進口的稀土化合物和金屬的總價值約為1.6億美元，比2017年1.37億美元有所增長。

在2014-2017年間，美國80%的進口稀土化合物和金屬來源于中國，6%來自愛沙尼亞，日本和法國各占3%。而愛沙尼亞，法國和日本的化合物和金屬產(chǎn)品甚至也來源于中國和其他地區(qū)，是他們再加工生產(chǎn)的礦物濃縮物。

此外，回收也成為潛在的稀土來源。內(nèi)布拉斯加州的Rare Earth Salts公司正在使用老舊熒光燈管，從中回收稀土。稀土約占燈管成分的20%。

稀土有“工業(yè)維生素”的美稱，借力元素的“4f層電子”大幅提升高端新材料性能。17種稀土元素包括元素周期表中原子序數(shù)為57到71的15種鑭系元素，以及與鑭系化學性質(zhì)相似的鈧（Sc）和釔（Y）元素。根據(jù)稀土元素性質(zhì)和冶煉分離順序不同，稀土元素可劃分為輕、重兩組或者輕、中、重三組。

“重稀土”是新材料的“添加劑”，我國獨有，戰(zhàn)略意義明顯。從國家每年的稀土生產(chǎn)計劃中也可以看出，輕稀土占比80%左右。從輕、重稀土元素配分上看，北方稀土礦鐠釹元素占比24%，南方重稀土鐠釹元素占比28%。重稀土中元素配分：La、Ce、Pr、Nd四種元素占53%左右，重稀土元素鏑鋱合計占比5%左右。

圖2：輕重稀土劃分：銪、釓元素是分界線。

圖3：稀土元素的發(fā)現(xiàn)時間、發(fā)現(xiàn)人、以及應用場合。

稀土生產(chǎn)工藝分為三塊：采選、冶煉分離、深加工。其中，我們國的冶煉分離技術世界領先、成本比較低。這也是國外礦山遲遲不開采的原因之一。但是軟肋在下游的高端新材料研發(fā)及生產(chǎn)，保證工藝的一致性，構建新材料專業(yè)壁壘，而這塊的附加值也是最高的。根據(jù)《軟科學研究成果與動態(tài)》雜志報道，稀土產(chǎn)品價格會隨著生產(chǎn)鏈的遞延成裂變式增長，稀土精礦、新材料和元器件的價值之比一般為1：50：500。

我國稀土資源整體呈現(xiàn)“北輕南重”的特點。北方以包頭的白云鄂博礦為代表，主要生產(chǎn)“輕稀土”，其儲量超過全國的80%；南方礦山比較分散，主要為分布江西、云南、廣東、福建、湖南、廣西等南方六省區(qū)的離子型稀土礦，以重稀土為主，其儲量占我國“重稀土”資源的90%。

從分布地區(qū)來看，目前我國67個稀土采礦權中江西省最多，為45本；其次為四川7本，福建5本。整體來看北方采礦權證雖然較少，但資源分布較為集中；南方采礦權證多，但礦點較為分散，通過六大稀土集團的整合也更為必要。
為了加強對國內(nèi)稀土生產(chǎn)的科學管理，促進產(chǎn)業(yè)升級，從2014年我國開始推進六大稀土集團的組建工作。六大稀土集團包括：中國鋁業(yè)、北方稀土、廈門鎢業(yè)、中國五礦、廣東稀土和南方稀土六家集團，共整合了全國67本采礦證中的66本以及99家冶煉分離企業(yè)中的77家，剩余1本采礦證和22家冶煉分離企業(yè)也已明確整合意向或被列入淘汰落后計劃。目前，六大稀土集團組建工作已通過驗收。六大稀土集團的成功組建將在后期議價能力提升、資源的合理配置加強、生產(chǎn)工藝優(yōu)化、環(huán)境恢復等方面充當主要角色。
2018年，我國稀土氧化物開采指標從10.5萬噸增加到12萬噸。目前我國稀土開采及冶煉分離指標主要由六大稀土集團掌握，開采指標中北方稀土、南方稀土和中國鋁業(yè)占比最大；冶煉分離指標中北方稀土、中國鋁業(yè)和南方稀土占比最大。2018年全年稀土開采指標提升至12萬噸。

中國稀土儲量大、供給量大、消耗快。根據(jù)美國USGS數(shù)據(jù)統(tǒng)計，全球稀土總儲量約為1.4億噸，中國稀土儲量4400萬噸，占全球總儲量的39%。但是近年來，隨著我國稀土資源的過快開采和消耗，國內(nèi)已探明稀土礦儲量相比2010年減少了20%。

國外主流稀土礦，從元素配分上看多為輕稀土礦山，但是停產(chǎn)多年，恢復重建周期3~5年，短期供給彈性小，無法對國內(nèi)的稀土供給造成絕對沖擊。

海外國家層面的稀土全產(chǎn)業(yè)鏈戰(zhàn)略布局缺失，存量的永磁產(chǎn)能幾乎出清完畢，且不具備大規(guī)模擴產(chǎn)條件。根據(jù)公開資料及第三方資訊公司整理顯示，2018年全球釹鐵硼永磁行業(yè)總產(chǎn)量在18萬噸左右，產(chǎn)能30萬噸。其中國內(nèi)產(chǎn)量16.3萬噸左右，產(chǎn)能27萬噸，占比達90%。2018年海外產(chǎn)量預計為1.7萬噸，主要集中在日本三家，根據(jù)原料采購推算產(chǎn)量：信越6000噸、日立5000噸、TDK 2000~3000噸，德國真空熔煉1000~2000噸。

在全球新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈分工大趨勢下，中國永磁企業(yè)具備成本、原料和產(chǎn)能優(yōu)勢，海外新能源永磁大訂單將持續(xù)聚焦中國。

需求爆發(fā)刺激稀土行業(yè)開發(fā)，中國稀土供應逐步占據(jù)主導地位。20世紀60年代中期美國彩色電視市場對稀土需求旺盛，而后中國在20世紀80~90年代以低價銷售稀土，導致美國的礦山陸續(xù)關閉。在2010年中國削減出口時，稀土價格的上漲推動了美國、澳大利亞的資源恢復工作。

圖4：國外稀土礦山情況統(tǒng)計。

總的來說，我國稀土資源儲量在全球處于領先地位，結構上輕重稀土品種齊全，在冶煉分離方面也具備極強的話語權，產(chǎn)業(yè)鏈配套方面也很齊全。在稀土開采、冶煉分離、磁材加工全產(chǎn)業(yè)鏈技術儲備方面，根據(jù)美國THREE Consulting公司統(tǒng)計，截止2018年8月，中國稀土專利申請量累積比美國多出2.3萬件。

雖然稀土牌在短期來說算得上我國的一張“王牌”，但長期來看，我國的產(chǎn)業(yè)鏈和作為供應商的信譽會受到傷害。