外行人看熱鬧，內(nèi)行人看門(mén)道。

芯片設(shè)計(jì)位于半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的最上游，是半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)最核心的基礎(chǔ)，擁有極高的技術(shù)壁壘，需要大量的人力、物力投入，需要較長(zhǎng)時(shí)間的技術(shù)積累和經(jīng)驗(yàn)沉淀。目前，全球芯片設(shè)計(jì)仍處于高度壟斷格局，美國(guó)占據(jù)著最大市場(chǎng)份額。

2017年，美國(guó)集成電路設(shè)計(jì)業(yè)營(yíng)收額占到全球集成電路設(shè)計(jì)業(yè)的53%(約535.3億美元)，居全球第一位；中國(guó)(大陸)位居第二，占到21%(約212.1億美元)；中國(guó)***地區(qū)占到16%(約161.6億美元)，歐洲地區(qū)占到2%(約20.2億美元)，日本占到1%(約10.1億美元)，其他地區(qū)占到7%左右。

企業(yè)方面，2017年，全球純?cè)O(shè)計(jì)IC公司營(yíng)收前十排名中，美國(guó)占據(jù)了7席；中國(guó)大陸僅有2家進(jìn)入前十，分別位列第7位、第10位，營(yíng)收規(guī)模均在50億美元以下，而美國(guó)高通2017年?duì)I收高達(dá)170.78億美元。

如何評(píng)價(jià)國(guó)內(nèi)的這些芯片設(shè)計(jì)巨頭們？

如果純粹用營(yíng)收來(lái)判斷公司的強(qiáng)弱，那是不準(zhǔn)確的，大不等于強(qiáng)，還有很多公司并不是市場(chǎng)化公司，靠的是體制內(nèi)的補(bǔ)貼和壟斷利潤(rùn)生存，這也不是真的技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)力。

因此，比較合理的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)是，在芯片設(shè)計(jì)的高量市場(chǎng)領(lǐng)域，哪些公司的存在真正地對(duì)歐美公司具備了威脅，并且在市場(chǎng)占有率上穩(wěn)健成長(zhǎng)，優(yōu)勢(shì)得以不斷擴(kuò)大。

芯片有哪些高量市場(chǎng)區(qū)域？也就是利潤(rùn)最為豐厚的領(lǐng)域？

我們可以簡(jiǎn)單地分析一下：

1、CPU

這無(wú)疑是Intel的傳統(tǒng)地盤(pán)，占到了80%以上的市場(chǎng)份額，AMD今年大放異彩，讓人看到了這個(gè)領(lǐng)域新的技術(shù)突破，此外高通也是未來(lái)潛在的競(jìng)爭(zhēng)者。反觀我國(guó)，目前還沒(méi)有任何公司能在市場(chǎng)上對(duì)他們發(fā)起任何挑戰(zhàn)。（龍芯等靠政府強(qiáng)制采購(gòu)生存的模式不討論，還有飛騰、中科曙光、兆芯等）

2、GPU

英偉達(dá)一騎絕塵，占到了70%左右的市場(chǎng)份額，后面還是千年老二AMD。本土的景嘉微目前還沒(méi)有市場(chǎng)占有率。

3、模擬芯片

TI德州儀器、ADI、恩智浦、英飛凌、思佳訊Skyworks以及意法半導(dǎo)體等占據(jù)了大部分市場(chǎng)，由于模擬器件種類繁多，在某些應(yīng)用領(lǐng)域給國(guó)內(nèi)公司崛起的空間，士蘭微、圣邦微電子、全志科技、瑞芯微這幾家在消費(fèi)電子領(lǐng)域都有了一席之地。

4、存儲(chǔ)芯片

存儲(chǔ)芯片主要分為DRAM和NAND兩種，在DRAM芯片市場(chǎng)，份額主要由三星、SK海力士和鎂光占有，它們分別占據(jù)該市場(chǎng)的份額為44.5%、27.9%、22.9%，三家合計(jì)占有全球DRAM市場(chǎng)份額約95.3%，中國(guó)***的華亞科等占有少量的市場(chǎng)份額。

在NAND flash市場(chǎng)，主要有六大企業(yè)，分別是三星、東芝、西部數(shù)據(jù)、鎂光、SK海力士、Intel，市場(chǎng)份額分別為37%、18%、16.6%、12.1%、9.9%、5.9%，六家合計(jì)占有超過(guò)99%的市場(chǎng)份額。目前國(guó)內(nèi)三大存儲(chǔ)項(xiàng)目長(zhǎng)江存儲(chǔ)(NAND)，合肥長(zhǎng)鑫(DRAM)，福建晉華(DRAM)進(jìn)展順利，預(yù)計(jì)將于 2018 年下半年實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)，2018 年將有望成為國(guó)產(chǎn)存儲(chǔ)芯片主流化發(fā)展元年。我國(guó)目前只有在Nor Flash這個(gè)小市場(chǎng)有存在感，NOR Flash即代碼型閃存芯片，主要用來(lái)存儲(chǔ)代碼及部分?jǐn)?shù)據(jù)。我國(guó)的兆易創(chuàng)新在Nor Flash市場(chǎng)里占據(jù)了10%的市場(chǎng)份額，并且還在上升。

5、手機(jī)芯片

這個(gè)領(lǐng)域是我國(guó)本土比較有自豪感的領(lǐng)域，雖然高通和聯(lián)發(fā)科占據(jù)了多數(shù)市場(chǎng)份額，但是華為海思在技術(shù)上已經(jīng)具有比較強(qiáng)的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力，只是其芯片不對(duì)外出售，而紫光展銳、ASR翱捷科技在低端手機(jī)市場(chǎng)也有一定的優(yōu)勢(shì)。

6、MCU

這個(gè)領(lǐng)域也是500億美元的大市場(chǎng)，其中世界八大廠商占據(jù)了大概88%的市場(chǎng)份額，包括NXP、日本瑞薩、Microchip、ST、三星和TI等，MCU 還是一個(gè)多元化的應(yīng)用市場(chǎng)，近年中國(guó)MCU企業(yè)的增長(zhǎng)提速，尤其是在32位MCU市場(chǎng)上涌現(xiàn)出像兆易創(chuàng)新、致象科技和靈動(dòng)微電子這樣的企業(yè)，他們基于ARM Cortex M技術(shù)的MCU芯片受到了市場(chǎng)的歡迎。

7、FPGA

全球大概50億美元的市場(chǎng)，被Intel和Xilinx雙巨頭壟斷，除去專事軍工的紫光國(guó)芯、復(fù)旦微電子，國(guó)內(nèi)低端商用市場(chǎng)做得最好的AGM也僅占有不超過(guò)1%的市場(chǎng)份額，還需要時(shí)間去追趕。

其他還有一些垂直芯片領(lǐng)域，比如AI芯片、礦機(jī)芯片、安防監(jiān)控等，領(lǐng)域比較新，有些還沒(méi)有形成大的高量市場(chǎng)或者技術(shù)含量略低。

如果單從芯片設(shè)計(jì)的營(yíng)收來(lái)看，華為海思以年銷售額361億元（2017年）遙遙領(lǐng)先，但是考慮到華為海思屬于華為全資子公司，僅面向華為母公司封閉銷售，其營(yíng)收更多來(lái)自內(nèi)部利益分配，并非市場(chǎng)化獨(dú)立運(yùn)營(yíng)，因此我只能將它剔除在這次討論之外。

回到主題，未來(lái)中國(guó)芯片設(shè)計(jì)的雙巨頭會(huì)是哪兩家？

從目前趨勢(shì)來(lái)看，我認(rèn)為是紫光和兆易，他們是兩種商業(yè)運(yùn)營(yíng)思路的代表，都是清華背景，而其身后都跟著一堆小兄弟，不能說(shuō)孰優(yōu)孰劣，只能說(shuō)條條道路通羅馬，他們未來(lái)是否能對(duì)國(guó)外巨頭形成雙鬼拍門(mén)，逐漸蠶食芯片市場(chǎng)份額，這需要時(shí)間來(lái)驗(yàn)證。

在我看來(lái)，芯片行業(yè)一直存在著兩大商業(yè)模式的流派，即消費(fèi)電子和工業(yè)器件，這兩個(gè)流派的區(qū)別主要看他們的客戶數(shù)量，對(duì)于芯片設(shè)計(jì)公司來(lái)說(shuō)，規(guī)模就是一切，但是如何實(shí)現(xiàn)規(guī)模，卻有兩條發(fā)展道路。

以消費(fèi)電子模式存在的公司，其客戶數(shù)量有限，其少數(shù)幾個(gè)客戶貢獻(xiàn)的銷售額占據(jù)了他的大多數(shù)，最典型的就是以蘋(píng)果供應(yīng)鏈為代表的高通、聯(lián)發(fā)科這類手機(jī)芯片，比如說(shuō)，海思只有華為一個(gè)客戶，而匯頂?shù)那拔宕罂蛻艨赡苷妓袪I(yíng)收的90%。這樣的好處是能夠很快上量，得到一個(gè)大客戶之后迅速起量，但是問(wèn)題也來(lái)了，如果失去一個(gè)大客戶風(fēng)險(xiǎn)就很大，手機(jī)行業(yè)每年更新?lián)Q代迅速，一旦某一代沒(méi)有跟上，就會(huì)出現(xiàn)業(yè)績(jī)滑坡。

比如說(shuō)匯頂?shù)钠料轮讣y芯片，曾為匯頂創(chuàng)造了巨大的銷售和利潤(rùn)，但是iPhone X改用了面部識(shí)別，放棄了指紋識(shí)別方式，其他手機(jī)廠商也紛紛跟進(jìn)，而匯頂就遭遇了巨大的客戶流失。

展訊和銳迪科曾是3G時(shí)代手機(jī)通信芯片全球排名第三第四的公司，但是手機(jī)的更新?lián)Q代速度實(shí)在太快，在高通和聯(lián)發(fā)科的高速狂奔下，高端智能手機(jī)紛紛向前端靠攏，于是展銳被迫轉(zhuǎn)戰(zhàn)開(kāi)拓亞非拉低端手機(jī)市場(chǎng)。

工業(yè)器件模式最典型的代表公司莫過(guò)于德州儀器。TI的特點(diǎn)是產(chǎn)品線特別特別寬。寬到什么程度呢?如果按完整產(chǎn)品型號(hào)來(lái)細(xì)分：幾萬(wàn)多種，比排名第二到第十加起來(lái)的總和還多。從幾千美金一片的專用處理器、中國(guó)花錢(qián)都買(mǎi)不到的禁運(yùn)的高性能AD、到幾分美金一片的小邏輯小運(yùn)放芯片，德州儀器都有。

正因?yàn)檫@樣的特點(diǎn)，TI產(chǎn)品應(yīng)用的領(lǐng)域非常非常廣泛。基本上只要帶電的地方，都可能用上TI的產(chǎn)品，甚至你眼前這個(gè)手機(jī)可能已經(jīng)用上了?；尽⒎?wù)器、手機(jī)、電腦、電視、醫(yī)療器械、汽車、高鐵、高壓輸電、智能穿戴、點(diǎn)鈔機(jī)、伺服、PLC、空調(diào)、機(jī)器人、工業(yè)控制、變頻器、電影、照明、新能源、無(wú)人機(jī)、電梯、冰箱、洗衣機(jī)、音響、玩具、水電氣表。。。?；旧夏隳芟氲降膽?yīng)用，或多或少都能用上TI的產(chǎn)品。

由于TI面對(duì)的客戶和行業(yè)是如此散雜，為他帶來(lái)了巨穩(wěn)定的業(yè)務(wù)收入和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，為了不影響自身的商業(yè)模式，TI甚至放棄了手機(jī)通信芯片市場(chǎng)。

同樣具有散雜客戶模式的還有Xilinx、ADI、ST等，都是面對(duì)幾百個(gè)行業(yè)幾千幾萬(wàn)的客戶，沒(méi)有哪個(gè)單個(gè)客戶可以影響到他們的生存。

而這個(gè)商業(yè)模式起得慢，但是走得穩(wěn)，在中國(guó)芯片公司里，兆易創(chuàng)新是典型的領(lǐng)頭羊。

兆易創(chuàng)新從別人看不上的小市場(chǎng)Nor Flash做起，走農(nóng)村包圍城市的路線，以產(chǎn)品的性價(jià)比逼迫國(guó)外廠商逐漸放棄中低端市場(chǎng)，現(xiàn)在進(jìn)入MCU這個(gè)多元化市場(chǎng)，依然用這套打法，在國(guó)內(nèi)蠶食長(zhǎng)尾客戶，到最近入主合肥長(zhǎng)鑫，謀求DRAM份額。MCU、Nor Flash、DRAM的客戶，都是成千上萬(wàn)的工業(yè)級(jí)客戶。每家的需求都比不上任何一家手機(jī)廠商，但是聚沙成塔，客戶基礎(chǔ)一旦夯實(shí)之后，就可以向中高端仰攻。

紫光則是高舉高打的典型，從前幾年高調(diào)買(mǎi)買(mǎi)買(mǎi)，到近年來(lái)逐漸務(wù)實(shí)，展銳的業(yè)績(jī)開(kāi)始觸底回升，走入良性軌道，另一方面順應(yīng)國(guó)家意志，承接長(zhǎng)江存儲(chǔ)的建設(shè)，隨著華為海思的靈魂人物楚慶近日宣布加盟紫光擔(dān)任副總裁一職，相信紫光的半導(dǎo)體業(yè)務(wù)整合將全面開(kāi)花，展銳也將在明年有望實(shí)現(xiàn)順利IPO。

這兩大商業(yè)模式，正是芯片設(shè)計(jì)領(lǐng)域的兩大支柱，要想中國(guó)半導(dǎo)體行業(yè)發(fā)展和騰飛，既離不開(kāi)紫光這樣的高舉高打，集中資源攻技術(shù)高地和重點(diǎn)客戶，也離不開(kāi)兆易創(chuàng)新這樣的重視產(chǎn)品性價(jià)比，低調(diào)滲透市場(chǎng)份額。

在看得見(jiàn)的未來(lái)，國(guó)產(chǎn)芯片能否完成主要高量領(lǐng)域的國(guó)產(chǎn)替代？大家都在努力，只是在以大基金為導(dǎo)向的政府主導(dǎo)大企業(yè)下，希望能給廣大同樣在創(chuàng)新的中小企業(yè)以一視同仁的市場(chǎng)空間，我們既需要龐然巨獸，也需要螞蟻雄兵。