AR自2012年進(jìn)入大眾視野，曾有人稱它將引領(lǐng)新技術(shù)革命。6年過(guò)后，AR市場(chǎng)距離“起來(lái)”還有多遠(yuǎn)呢？我們發(fā)現(xiàn)目前國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的普及度和接受度并不高，那制約AR行業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵是什么，未來(lái)的機(jī)會(huì)又在哪里呢？

AR的“走紅”之路

AR（增強(qiáng)現(xiàn)實(shí)）是一直是科技領(lǐng)域的熱詞，也經(jīng)常有人將其與VR（虛擬現(xiàn)實(shí)）相提并論。盡管兩者的使用場(chǎng)景有相似之處，但技術(shù)構(gòu)成卻是不同的。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，VR為用戶創(chuàng)造出虛擬的沉浸體驗(yàn)，使用者看到場(chǎng)景是假的，而AR是在真實(shí)的世界中加入虛擬的場(chǎng)景，用戶看到的一部分是真的，一部分是假的。

雖然AR技術(shù)在50年前就已經(jīng)發(fā)明，但直到2012年谷歌AR眼鏡發(fā)布，2015年AR手游《pokemon go》開(kāi)始風(fēng)靡，AR才逐漸真正被大眾熟知。

國(guó)內(nèi)在2016年也隨之興起了AR潮，騰訊QQ率先使用AR在奧運(yùn)會(huì)期間發(fā)布全民傳遞火炬活動(dòng)，接著支付寶則推出了實(shí)景紅包，開(kāi)創(chuàng)了AR的新玩法。

AR在中國(guó)市場(chǎng)如何？

經(jīng)過(guò)了幾年的發(fā)展，當(dāng)前AR在中國(guó)的發(fā)展現(xiàn)狀如何呢？我們從硬件產(chǎn)品、技術(shù)應(yīng)用以及國(guó)內(nèi)巨頭布局三個(gè)方面展開(kāi)分析：

AR硬件：手機(jī)比眼鏡更普及

就硬件產(chǎn)品而言，AR手機(jī)和眼鏡是當(dāng)前使用AR的主要設(shè)備。從中國(guó)的市場(chǎng)情況看，AR手機(jī)普及度較高，支持 AR功能的手機(jī)以IPhone為主，用戶量多達(dá)2.43億，是全球最大的市場(chǎng)。雖然谷歌也在安卓系統(tǒng)手機(jī)開(kāi)發(fā)了ARcore平臺(tái)，但目前國(guó)內(nèi)無(wú)法使用谷歌服務(wù)，大部分安卓手機(jī)并不能使用AR功能。

AR眼鏡則是國(guó)內(nèi)市場(chǎng)普及度最低的產(chǎn)品。據(jù)IDC統(tǒng)計(jì)，2017年中國(guó)市場(chǎng)AR頭顯出貨量為1.5萬(wàn)臺(tái)，僅占全球總數(shù)的2.5%，可見(jiàn)國(guó)內(nèi)用戶對(duì)AR眼鏡的市場(chǎng)接受度并不高。

青桐資本梳理了目前國(guó)內(nèi)主要的AR硬件產(chǎn)品公司，我們發(fā)現(xiàn)這些公司大多起步于2014年底至2015年，硬件產(chǎn)品以AR眼鏡為主，但也有瓏璟光電等公司著重研發(fā)商業(yè)應(yīng)用的AR棱鏡/波導(dǎo)顯示光機(jī)，這些硬件產(chǎn)品公司大部分定位于B端市場(chǎng)。

C端發(fā)展乏力，B端逐步落地應(yīng)用

為了解AR在國(guó)內(nèi)的應(yīng)用現(xiàn)狀，青桐資本從C端和B端兩個(gè)用戶群體進(jìn)行了研究：

目前，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)上面向C端市場(chǎng)的AR應(yīng)用數(shù)量占比極低，內(nèi)容以游戲和娛樂(lè)為主。由于國(guó)內(nèi)大部分安卓系統(tǒng)不支持AR應(yīng)用，我們以蘋(píng)果應(yīng)用數(shù)據(jù)作為分析范圍。數(shù)據(jù)顯示，APP store中有300多萬(wàn)個(gè)應(yīng)用程序，但只有不到1000款A(yù)R應(yīng)用。其中，游戲類(lèi)占比最高為30%。AR應(yīng)用數(shù)量少，缺乏優(yōu)質(zhì)內(nèi)容，成為當(dāng)前在C端普及面臨的難題。

相比于C端在國(guó)內(nèi)發(fā)展乏力的現(xiàn)狀，AR創(chuàng)業(yè)公司也將業(yè)務(wù)重點(diǎn)紛紛瞄準(zhǔn)B端市場(chǎng)，且已逐步落地應(yīng)用。據(jù)《2018中國(guó)AR產(chǎn)業(yè)報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示，目前企業(yè)服務(wù)類(lèi)AR公司占比達(dá)23%，硬件類(lèi)公司占比28%，大部分產(chǎn)品主要定位于B端。

青桐資本梳理了AR在國(guó)內(nèi)B端市場(chǎng)的應(yīng)用場(chǎng)景，下面一些代表性的案例：

可以看出，AR在產(chǎn)品營(yíng)銷(xiāo)展示、醫(yī)療、教育、電商、工業(yè)維修等行業(yè)已經(jīng)初步得到應(yīng)用。尤其在工業(yè)領(lǐng)域，AR被證明能顯著降低生產(chǎn)成本，受到了市場(chǎng)的普遍認(rèn)可。AR與電商結(jié)合正發(fā)展出全新的營(yíng)銷(xiāo)方式，以場(chǎng)景營(yíng)銷(xiāo)工具平臺(tái)“它說(shuō)”為例，在2017年青島啤酒節(jié)打造的“AR任意門(mén)主題全景館”，為店鋪帶來(lái)超過(guò)17.3%的銷(xiāo)售額；在2018年與京東聯(lián)合打造的“AR七夕節(jié)”，用戶通過(guò)掃描“比心”手勢(shì)即可在商城購(gòu)買(mǎi)鮮花和禮品，玩轉(zhuǎn)全新的浪漫營(yíng)銷(xiāo)。

國(guó)內(nèi)巨頭的AR布局之道

國(guó)內(nèi)巨頭對(duì)AR行業(yè)的發(fā)展至關(guān)重要，青桐資本從技術(shù)應(yīng)用和硬件產(chǎn)品兩個(gè)角度分析了巨頭的布局策略。

我們發(fā)現(xiàn)百度、騰訊、阿里、京東、網(wǎng)易等公司在軟件技術(shù)方面以自己開(kāi)發(fā)為主，并且緊密結(jié)合主營(yíng)業(yè)務(wù)。例如，百度推出AR/VR搜索和AR地圖導(dǎo)航；騰訊則通過(guò)AR開(kāi)放平臺(tái)免費(fèi)為開(kāi)發(fā)者提供識(shí)別、追蹤、展現(xiàn)等基礎(chǔ)技術(shù)；阿里巴巴和京東將AR技術(shù)應(yīng)用于電子商務(wù)，相繼推出AR購(gòu)物平臺(tái)，并進(jìn)行品牌營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng)，網(wǎng)易在AR領(lǐng)域的布局則主要集中在游戲。

在AR硬件方面的布局，國(guó)內(nèi)巨頭們則以投資為主，但投資方向卻各有不同。騰訊和京東投資的公司類(lèi)型主要是硬件AR眼鏡，阿里巴巴在顯示技術(shù)和AR眼鏡兩方面同時(shí)投資，而百度投資收購(gòu)的公司側(cè)重于人工智能、自動(dòng)駕駛及顯示技術(shù)，與業(yè)務(wù)關(guān)系更為密切。

產(chǎn)業(yè)基金是AR領(lǐng)域投資的主力軍

創(chuàng)業(yè)方向集中在硬件和企業(yè)服務(wù)

全球AR公司在2010年后開(kāi)始大量出現(xiàn)，國(guó)內(nèi)AR公司則起步較晚，從2012年開(kāi)始出現(xiàn)，在2015年-2016年進(jìn)入快速上升期。

目前，國(guó)內(nèi)AR領(lǐng)域創(chuàng)業(yè)方向主要集中在硬件類(lèi)和企業(yè)服務(wù)類(lèi)。據(jù)《中國(guó)2018AR產(chǎn)業(yè)報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)有397家AR及相關(guān)概念公司，超過(guò)全球公司數(shù)量的50%。其中硬件類(lèi)公司占比28%,企業(yè)服務(wù)類(lèi)占比23%,成為最主要的創(chuàng)業(yè)方向。

融資輪次集中在天使輪早期階段

青桐資本梳理了2015年以來(lái)國(guó)內(nèi)AR企業(yè)獲得融資的情況。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2015年獲得融資的AR公司僅有16家，從2016年開(kāi)始數(shù)量明顯增多，但有63.6%的項(xiàng)目融資輪次為種子輪和天使輪偏早期階段。我們發(fā)現(xiàn)獲得A輪前后的AR公司有44家，占比30%，以硬件類(lèi)公司為主。

此外，不同背景的投資機(jī)構(gòu)對(duì)AR行業(yè)則表現(xiàn)出不同的態(tài)度。根據(jù)《VR/AR全球投資回顧與2018年展望報(bào)告》統(tǒng)計(jì)，有產(chǎn)業(yè)背景的投資者在2017年成為投資的主要力量，而主流的傳統(tǒng)風(fēng)投基金如紅杉資本、金沙江創(chuàng)投等因?yàn)樵缙诓季治传@重大成功，則持觀望態(tài)度、出手相對(duì)謹(jǐn)慎。

套在國(guó)內(nèi)AR頭上的“緊箍咒”

目前國(guó)內(nèi)AR市場(chǎng)普及度并不高，主要有兩個(gè)關(guān)鍵因素制約著其發(fā)展：硬件產(chǎn)品和AR基本技術(shù)。

缺乏剛性需求是阻礙市場(chǎng)普及的第一道門(mén)檻

AR眼鏡價(jià)格貴、缺乏剛性需求是阻礙市場(chǎng)普及的重要因素。青桐資本調(diào)研發(fā)現(xiàn)目前國(guó)內(nèi)市場(chǎng)上主流的AR眼鏡價(jià)格從4000—20000不等，價(jià)格昂貴致使C端市場(chǎng)接受度普遍不高， B端還沒(méi)有培養(yǎng)出需求剛性。在缺乏必要應(yīng)用場(chǎng)景的情況下，用戶很難愿意為此買(mǎi)單。

其次，AR眼鏡使用容易眩暈的缺點(diǎn)尚待解決。我們發(fā)現(xiàn)目前國(guó)內(nèi)市場(chǎng)上常見(jiàn)的AR眼鏡平均重量約為200-500克，并不適合長(zhǎng)時(shí)間佩戴，而且會(huì)導(dǎo)致眩暈感，用戶體驗(yàn)效果不佳。

專利技術(shù)積累不足

除了硬件產(chǎn)品的限制，另外一個(gè)制約國(guó)內(nèi)市場(chǎng)發(fā)展的關(guān)鍵因素是AR相關(guān)的基本技術(shù)。

青桐資本研究發(fā)現(xiàn)國(guó)內(nèi)AR相關(guān)的專利技術(shù)主要從2010年開(kāi)始集中爆發(fā)，與全球趨勢(shì)基本相同。但全球技術(shù)類(lèi)專利增速明顯領(lǐng)先于硬件類(lèi)專利，而國(guó)內(nèi)技術(shù)類(lèi)和硬件類(lèi)專利增長(zhǎng)速度卻差別不大，這反映出國(guó)內(nèi)基本技術(shù)領(lǐng)域積累滯后的現(xiàn)狀。

中國(guó)AR專利數(shù)量居全球第三，但運(yùn)算硬件核心環(huán)節(jié)布局很弱。據(jù)專利之星統(tǒng)計(jì)，排名第一的美國(guó)在技術(shù)類(lèi)專利的優(yōu)勢(shì)明顯，且其運(yùn)算硬件專利有42件，而全球只有66件，占比高達(dá)63.6%。第二名韓國(guó)硬件顯示專利優(yōu)勢(shì)大，數(shù)量達(dá)209件甚至超過(guò)了美國(guó)。反觀中國(guó)，在運(yùn)算硬件領(lǐng)域缺乏技術(shù)專利，數(shù)字處理芯片技術(shù)落后，反映出硬件核心環(huán)節(jié)問(wèn)題明顯。

擁有AR相關(guān)專利數(shù)量前10名的公司主要集中在美國(guó)、韓國(guó)和日本。中國(guó)沒(méi)有公司上榜，這說(shuō)明國(guó)內(nèi)AR技術(shù)專利分布比較分散，很難發(fā)揮技術(shù)集中的優(yōu)勢(shì)。

國(guó)內(nèi)AR市場(chǎng)有哪些機(jī)會(huì)？

雖然國(guó)內(nèi)AR市場(chǎng)面臨硬件產(chǎn)品普及度不高、核心專利技術(shù)匱乏等問(wèn)題，但隨著用戶接受度提升和技術(shù)進(jìn)步積累，AR仍存在增長(zhǎng)的機(jī)會(huì)。

AR需要實(shí)時(shí)呈現(xiàn)圖像，對(duì)網(wǎng)絡(luò)的計(jì)算能力要求高，目前網(wǎng)絡(luò)計(jì)算能力不足是用戶體驗(yàn)差的重要因素。5G網(wǎng)絡(luò)將成為解決這一問(wèn)題的有效方案，中國(guó)將在1-2年內(nèi)開(kāi)始部署5G基礎(chǔ)設(shè)施，屆時(shí)AR計(jì)算速度將大大提升，此外AI（人工智能）芯片發(fā)展將逐步解決AR的計(jì)算難題，隨著底層技術(shù)成熟，AR用戶體驗(yàn)都將得到大幅提升。

就硬件設(shè)備而言，中國(guó)有超過(guò)6.8億部智能手機(jī)用戶，這將是AR市場(chǎng)的龐大潛在消費(fèi)人群。一方面，隨著蘋(píng)果ARkit和谷歌ARcore開(kāi)發(fā)平臺(tái)推出，智能手機(jī)將成為短期內(nèi)用戶體驗(yàn)AR的主要設(shè)備。同時(shí)，Digi-Capital指出中國(guó)是全球第一大IPhone市場(chǎng)，考慮到蘋(píng)果公司有望在2020年推出智能眼鏡，中國(guó)眾多的潛在用戶將轉(zhuǎn)化為市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)。

對(duì)AR領(lǐng)域的創(chuàng)業(yè)公司來(lái)說(shuō)，技術(shù)應(yīng)用方面現(xiàn)階段建議以與巨頭合作為主，滿足巨頭的落地需求，同時(shí)探索更多的應(yīng)用場(chǎng)景和市場(chǎng)渠道，為未來(lái)拓展市場(chǎng)打下基礎(chǔ)。硬件端方面，國(guó)內(nèi)在光模組、深度攝像頭等已接近國(guó)際領(lǐng)先水平，對(duì)這類(lèi)公司來(lái)說(shuō)需要快速將技術(shù)優(yōu)勢(shì)轉(zhuǎn)化為產(chǎn)品優(yōu)勢(shì)，打進(jìn)垂直領(lǐng)域應(yīng)用，快速拓展市場(chǎng)，形成行業(yè)進(jìn)入壁壘。