馬斯克稱有信心在年內(nèi)將星艦送入軌道

在北京時間2月11上午的SpaceX星艦發(fā)布會上，SpaceX創(chuàng)始人和CEO埃隆·馬斯克表示在技術(shù)和監(jiān)管障礙的雙重挑戰(zhàn)下，他依然有信心在今年將星艦送入軌道。此前，美國聯(lián)邦航空管理局（FAA）的審查推遲了發(fā)射計劃，但SpaceX已經(jīng)做好多手準(zhǔn)備，甚至可以選擇遷移發(fā)射地點。

Leland點評：雖然SpaceX已經(jīng)獲得了NASA的登月項目合同，但FAA的審查主要是對環(huán)境進(jìn)行評估，再者星艦的硬件也還在加緊準(zhǔn)備階段，但總的來說今年應(yīng)該是比較樂觀的發(fā)射窗口。

此次發(fā)布會上，馬斯克并沒有公布過多原計劃之外的消息，但著重強(qiáng)調(diào)了星艦會進(jìn)一步降低單次發(fā)射成本，畢竟要做到一天三次的發(fā)射目標(biāo)，以目前的燒錢速度來看，即便是馬斯克也承受不起。SpaceX作為一家還沒有上市的公司，往往不會提到發(fā)射成本，馬斯克此次稱SpaceX的計劃就是在兩到三年內(nèi)把成本降低至1000萬美元以內(nèi)，這一省錢的理念也可以從星艦的硬件中看出。

星艦的六角形隔熱板是世界上最大的隔熱板，但SpaceX成功將其做到了較低的成本，而且可以重復(fù)使用。超重火箭目前搭載了29臺猛禽發(fā)動機(jī)，未來用上簡化后的第二代猛禽發(fā)動機(jī)后，會進(jìn)一步增加到33臺，且可以做到一天一臺的生產(chǎn)速度，但馬斯克也強(qiáng)調(diào)了引擎在高溫下的融化問題仍有待解決。而海上降落平臺目前仍處于一個比較低的優(yōu)先級，星艦今年可能還是以陸地發(fā)射回收為主。




鋰硫電池關(guān)鍵技術(shù)突破，容量超普通鋰電池三倍

近期，美國德雷塞爾大學(xué)（Drexel University）的工程師們已經(jīng)取得了一項突破性進(jìn)展，據(jù)了解，他們利用一種硫的稀有化學(xué)相來防止破壞性化學(xué)反應(yīng)，這使鋰硫電池更接近于商業(yè)用途。
該團(tuán)隊設(shè)計了一種新的陰極，可以與已經(jīng)在商業(yè)應(yīng)用中的碳酸鹽電解質(zhì)一起工作。該陰極由碳納米纖維制成，可以減緩多硫化物在醚電解質(zhì)中的移動。經(jīng)過一年的測試和4000次充放電循環(huán)，陰極保持穩(wěn)定，科學(xué)家說，這相當(dāng)于10年的常規(guī)使用。該團(tuán)隊用這種負(fù)極制作的電池原型，可以提供標(biāo)準(zhǔn)鋰離子電池三倍的容量。

Simon點評：
鋰硫電池是以硫元素作為電池正極，金屬鋰作為負(fù)極的一種鋰電池，最大的優(yōu)勢是理論比容量與電池理論比能量比市場中廣泛使用的鈷酸鋰電池要高得多。并且單質(zhì)硫在地球中的儲量比較豐富，而且對環(huán)境友好，具備價格低廉、幾乎無污染的特點。

盡管鋰硫電池具備如此多有點，但想要推廣使用，還面臨三大問題，一個是鋰多硫化物溶于電解液；第二個是硫作為不導(dǎo)電的物質(zhì)，不利于電池的高倍率性能；三是硫在充放電過程中，體積的變化較大，可能導(dǎo)致電池?fù)p壞。

如今美國德雷塞爾大學(xué)的工程師提供的方案解決了硫化物溶于電解液以及不導(dǎo)電的問題，而這些問題的解決也將使得鋰硫電池具備極佳的商業(yè)化?；蛟S過幾年會就會發(fā)現(xiàn)，電動車中的磷酸鐵鋰電池及三元鋰電池將替換成鋰硫電池，并且在續(xù)航上有質(zhì)的飛躍。




成本激增，2021光伏下游產(chǎn)業(yè)虧損嚴(yán)重

近期光伏行業(yè)上市公司2021年度業(yè)績預(yù)告近期陸續(xù)披露，相比上游廠商的風(fēng)光無限，下游電池、組件廠商成為虧損重災(zāi)區(qū)。愛康科技全年營收不增反降，預(yù)虧1.95億元～3.9億元，扣非后虧損3.45億元～5.4億元；中來股份2020年還有接近1億元的凈利潤，而去年預(yù)虧2.2億元～2.8億元；東方日升預(yù)虧金額為3500萬元～5250萬元。

Anson點評：據(jù)有關(guān)媒體報道，導(dǎo)致光伏產(chǎn)業(yè)下游廠商業(yè)績由盈轉(zhuǎn)虧的最關(guān)鍵因素是原材料成本居高不下、海運運費飆升這兩點原因。下游廠商夾在上游供應(yīng)商與終端客戶之間，為了不侵害到客戶的利益保住市場份額，不得不在利潤這一方面進(jìn)行取舍。

據(jù)了解，2021年光伏產(chǎn)業(yè)下游電池與組件廠商所用到的玻璃、硅膠、鋁片、硅片、電池片等原材料價格上漲得十分明顯，導(dǎo)致實際產(chǎn)出終端產(chǎn)品的市場價格漲幅跟不上原材料價格漲幅的速度。并且一些下游企業(yè)與終端客戶在原材料未漲價前就已經(jīng)簽署了大批量的供貨訂單，原材料價格的漲幅已經(jīng)超出了此前簽署訂單時可調(diào)整價格的預(yù)期。同時，由于上游供應(yīng)商供應(yīng)貨品成本的增加，以及國內(nèi)疫情的反復(fù)，導(dǎo)致產(chǎn)線產(chǎn)能得不到完全的釋放，使得生產(chǎn)成本進(jìn)一步增加。

如今光伏產(chǎn)業(yè)在國家政策的大力扶持下，已經(jīng)邁入了發(fā)展的黃金周期，隨著上游原材料廠商的擴(kuò)產(chǎn)項目完工，屆時產(chǎn)能的釋放有望緩解原材料價格居高不下的問題，扭轉(zhuǎn)下游廠商營收虧損的局面。


中興7納米5G基站芯片 已經(jīng)向臺積電下單

據(jù)外媒報道，中興通訊已委托臺積電以代工其自研的7納米5G基站主控芯片，采用臺積電的先進(jìn)封裝技術(shù)，后續(xù)有望持續(xù)延伸至更先進(jìn)的制程。2020年9月中興通訊副總裁、MKT及方案政企部總經(jīng)理李暉就對外表示，在5G無線基站、交換機(jī)等設(shè)備的主控芯片上，中興自研的7nm芯片已實現(xiàn)市場商用，5nm也已經(jīng)進(jìn)入實驗階段。

Lily點評：早在2019年，華為發(fā)布了全球首款5G 基站核心芯片——華為天罡，基于華為自主研發(fā)的ARM架構(gòu)7nm工藝鯤鵬920處理器打造，重量降低的同時提供了芯片運算性能250%的提升，功耗也進(jìn)一步降低。由于美國的制裁，華為無法與臺積電開展業(yè)務(wù)，這為中興通訊開辟了廣闊的領(lǐng)域。

中興通訊的目標(biāo)是在服務(wù)器和基站領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)兩位數(shù)的增長，并且對臺積電的領(lǐng)先芯片節(jié)點也很感興趣，即該公司的 5nm 工藝。預(yù)估中興通訊7nm基站芯片訂單占臺積電營收比重約3%以內(nèi)，盡管占比不大，若雙方合作持續(xù)并延伸至更先進(jìn)的制程，仍將成為臺積電增長的新動能。


2021年半導(dǎo)體設(shè)備廠商凈利潤增長率TOP9，日本和美國各占4席

近期各大半導(dǎo)體設(shè)備廠商陸續(xù)公布了其2021年的利潤，根據(jù)公開的資料，東京電子、愛德萬、ASML、應(yīng)用材料、KLA等9家半導(dǎo)體設(shè)備廠商均實現(xiàn)了同比利潤增長。整個行業(yè)因2021年旺盛的需求而沸騰，其中日本企業(yè)占了凈利潤增長率的前列。由于這些企業(yè)在日本國內(nèi)的零部件采購比率較高和供應(yīng)方不斷提高產(chǎn)能，設(shè)備的交付取得進(jìn)展。利潤率也明顯改善。其中，SCREEN控股、東京電子、愛德萬、迪思科四家日本企業(yè)增長率靠前，KLA、應(yīng)用材料、Lam Research、ASML及泰瑞達(dá)緊隨其后。后面的五家企業(yè)中，除了ASML，均為美國企業(yè)。

kevin點評：在利潤增長率方面，從9家企業(yè)凈利潤增長率的排名來看，前列均被日本企業(yè)占據(jù)，日本SCREEN控股和愛德萬（ADVANTEST）的利潤增長率超過2倍。各企業(yè)需要應(yīng)付因市場擴(kuò)大而增加的訂單，但日本企業(yè)通過第一時間確保零部件，順利地推進(jìn)了生產(chǎn)和供貨。這帶來營業(yè)收入的增長，擴(kuò)大了利潤。

另外，庫存管理也成為日本企業(yè)利潤增長的重要因素。日本企業(yè)存在為應(yīng)對災(zāi)害等不測事態(tài)而更多準(zhǔn)備庫存的傾向。庫存將導(dǎo)致成本增加，平時將庫存控制在最小限度被認(rèn)為更佳，但在供應(yīng)鏈出現(xiàn)混亂的局面下，庫存產(chǎn)生了積極作用。

前段時間，市場還曾傳出半導(dǎo)體設(shè)備廠商由于缺少芯片，而無法按期給半導(dǎo)體廠商交付設(shè)備的新聞。可見半導(dǎo)體設(shè)備廠商也面臨缺芯的情況。不過，今年的情況應(yīng)該會有所好轉(zhuǎn)。