電子發(fā)燒友網(wǎng)報(bào)道（文/黃晶晶）近日，根據(jù)全球知名股權(quán)研究公司Bernstein Research發(fā)布最新報(bào)告，華為在人工智能（AI）芯片領(lǐng)域的持續(xù)投入預(yù)計(jì)將在2026年迎來(lái)顯著回報(bào)。報(bào)告預(yù)測(cè)，到2026年華為將占據(jù)中國(guó)AI芯片市場(chǎng)50%的份額，成為該領(lǐng)域的絕對(duì)領(lǐng)導(dǎo)者。

目前，英偉達(dá)（NVIDIA）以39%的市場(chǎng)份額位居中國(guó)AI芯片市場(chǎng)首位，華為以相近的份額緊隨其后。

不過(guò)Bernstein Research預(yù)計(jì)，到2026年英偉達(dá)的市場(chǎng)份額將大幅萎縮至8%，而華為等本土廠商將實(shí)現(xiàn)明顯增長(zhǎng)。其中華為市占達(dá)50%，美國(guó)芯片公司AMD預(yù)計(jì)以12%的份額排名第二，寒武紀(jì)（Cambricon）位列第三占比9%，海光位列第四占比8%。

報(bào)告指出，2025年中國(guó)AI芯片需求達(dá)到370億美元，國(guó)內(nèi)供應(yīng)達(dá)160億美元，占比40%。2026年這一比例將為39%。本土AI芯片銷售額在未來(lái)三年內(nèi)的復(fù)合年增長(zhǎng)率（CAGR）預(yù)計(jì)高達(dá)74%，到2028年銷售額可能增長(zhǎng)93%。預(yù)測(cè)到2028年中國(guó)本土AI芯片產(chǎn)量將超過(guò)國(guó)內(nèi)需求，供應(yīng)需求比例預(yù)計(jì)達(dá)到104%。

這一預(yù)測(cè)突顯了中國(guó)在AI半導(dǎo)體技術(shù)領(lǐng)域的快速自主化進(jìn)程。如果成真，華為昇騰（Ascend）AI芯片及中國(guó)本土人工智能半導(dǎo)體技術(shù)將在全球市場(chǎng)占據(jù)更重要的地位。

華為

2025年9月，華為全聯(lián)接大會(huì)2025正式發(fā)布全球最強(qiáng)算力超節(jié)點(diǎn)和集群。其最新超節(jié)點(diǎn)產(chǎn)品 Atlas 950 SuperPoD和Atlas 960 SuperPoD超節(jié)點(diǎn)，分別支持8192及15488張昇騰卡，在卡規(guī)模、總算力、內(nèi)存容量、互聯(lián)帶寬等關(guān)鍵指標(biāo)上全面領(lǐng)先，在未來(lái)多年都將是全球最強(qiáng)算力的超節(jié)點(diǎn)?；诔?jié)點(diǎn)，華為同時(shí)發(fā)布了全球最強(qiáng)超節(jié)點(diǎn)集群，分別是Atlas 950 SuperCluster和 Atlas 960 SuperCluster，算力規(guī)模分別超過(guò)50萬(wàn)卡和達(dá)到百萬(wàn)卡，是當(dāng)之無(wú)愧的全世界最強(qiáng)算力集群。

同時(shí)，華為率先把超節(jié)點(diǎn)技術(shù)引入通用計(jì)算領(lǐng)域，發(fā)布全球首個(gè)通用計(jì)算超節(jié)點(diǎn)TaiShan 950 SuperPoD，結(jié)合GaussDB分布式數(shù)據(jù)庫(kù)，能夠徹底取代各種應(yīng)用場(chǎng)景的大型機(jī)和小型機(jī)以及Exadata數(shù)據(jù)庫(kù)一體機(jī)，將成為各類大型機(jī)、小型機(jī)的終結(jié)者。

華為基于三十多年構(gòu)筑的聯(lián)接技術(shù)能力，通過(guò)系統(tǒng)性創(chuàng)新，突破了大規(guī)模超節(jié)點(diǎn)的互聯(lián)技術(shù)巨大挑戰(zhàn)，開(kāi)創(chuàng)了面向超節(jié)點(diǎn)的互聯(lián)協(xié)議靈衢（UnifiedBus），徐直軍宣布華為將開(kāi)放靈衢2.0技術(shù)規(guī)范，歡迎產(chǎn)業(yè)界伙伴基于靈衢研發(fā)相關(guān)產(chǎn)品和部件，共建靈衢開(kāi)放生態(tài)。

華為副董事長(zhǎng)、輪值董事長(zhǎng)徐直軍指出：“基于中國(guó)可獲得的芯片制造工藝，華為努力打造‘超節(jié)點(diǎn)+集群’算力解決方案，來(lái)滿足持續(xù)增長(zhǎng)的算力需求?！背?jié)點(diǎn)在物理上由多臺(tái)機(jī)器組成，但邏輯上以一臺(tái)機(jī)器學(xué)習(xí)、思考、推理。華為將以基于靈衢的超節(jié)點(diǎn)和集群持續(xù)滿足算力快速增長(zhǎng)的需求，推動(dòng)人工智能持續(xù)發(fā)展，創(chuàng)造更大的價(jià)值。

英偉達(dá)

當(dāng)?shù)貢r(shí)間12月3日，英偉達(dá)創(chuàng)始人兼首席執(zhí)行官黃仁勛在與美國(guó)總統(tǒng)特朗普會(huì)面后表示，即使美國(guó)放寬對(duì)英偉達(dá)H200人工智能（AI）芯片的銷售限制，他也不確定中國(guó)是否會(huì)接受這款產(chǎn)品。黃仁勛在接受采訪時(shí)說(shuō)：“我們不能把賣給中國(guó)的芯片降級(jí)，他們不會(huì)接受的?！边^(guò)去，英偉達(dá)一直被禁止對(duì)華出口用于AI應(yīng)用的高端GPU，包括A100、H100和H200。

12月4日消息稱，美國(guó)國(guó)會(huì)已阻止《保障國(guó)家人工智能存取和創(chuàng)新法案》納入年度國(guó)防政策法案，英偉達(dá)游說(shuō)工作獲重大勝利。該法案要求英偉達(dá)等企業(yè)售華先進(jìn)AI芯片前優(yōu)先滿足美客戶。

2024年英偉達(dá)的中國(guó)區(qū)營(yíng)收達(dá)171億美元，中國(guó)是英偉達(dá)的重要市場(chǎng)，是其關(guān)鍵營(yíng)收渠道，英偉達(dá)將力爭(zhēng)避免市場(chǎng)份額進(jìn)一步流失。根據(jù)以上預(yù)測(cè)，英偉達(dá)在中國(guó)AI芯片的市場(chǎng)份額將于2026年降至8%，這無(wú)疑對(duì)英偉達(dá)來(lái)說(shuō)將是一項(xiàng)重大的損失。

AMD

在2025年第三季度財(cái)報(bào)電話會(huì)議上，AMD首席執(zhí)行官蘇姿豐博士透露，針對(duì)中國(guó)人工智能AI市場(chǎng)，公司已找到“確定性”解決方案——Instinct MI308計(jì)算卡，并已獲得部分出口許可。如果MI 308芯片能順利向中國(guó)出貨，AMD將準(zhǔn)備向美國(guó)政府繳納15%的稅金。

截至目前，Instinct MI308的官方技術(shù)參數(shù)尚未正式公布。業(yè)界普遍推測(cè)，為符合美國(guó)出口管制要求，該芯片的性能規(guī)格或?qū)⑴c英偉達(dá)H20加速器相近。AMD曾估算由于美國(guó)政府對(duì)MI 308芯片的出口限制，公司將損失約8億美元的收入。

蘇姿豐表示，以我的觀點(diǎn)而言，AI絕對(duì)不是一場(chǎng)泡沫。AI產(chǎn)業(yè)未來(lái)將需要大量像AMD這樣的公司提供芯片。

寒武紀(jì)

12月4日晚，寒武紀(jì)發(fā)布聲明稱，公司關(guān)注到今日媒體及網(wǎng)絡(luò)傳播的關(guān)于公司產(chǎn)品、客戶、供應(yīng)及產(chǎn)能預(yù)測(cè)等相關(guān)信息，均為誤導(dǎo)市場(chǎng)的不實(shí)信息。

此前，外媒援引知情人士報(bào)道稱，寒武紀(jì)計(jì)劃明年將人工智能AI芯片產(chǎn)量提升逾三倍，對(duì)標(biāo)華為搶占市場(chǎng)份額，并填補(bǔ)因英偉達(dá)被迫退出而產(chǎn)生的市場(chǎng)空缺。該報(bào)道還稱，寒武紀(jì)計(jì)劃在2026年交付50萬(wàn)個(gè)AI加速器，其中包括多達(dá)30萬(wàn)個(gè)其最先進(jìn)的思元590和690芯片。

隨著人工智能算力需求持續(xù)增長(zhǎng)，寒武紀(jì)的營(yíng)收和凈利潤(rùn)出現(xiàn)了爆發(fā)式增長(zhǎng)。公司前三季度實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入 46.07 億元，同比增長(zhǎng) 2386.38%。今年第三季度，寒武紀(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)收為17.27億元，連續(xù)三個(gè)季度營(yíng)收規(guī)模超過(guò)10億元，同比增長(zhǎng)1332.52%；凈利潤(rùn)為5.67億元，連續(xù)四個(gè)季度實(shí)現(xiàn)盈利。公司前三季度研發(fā)投入合計(jì)7.15億元，同比增長(zhǎng)8.45%，研發(fā)投入占比超過(guò)15%。

小結(jié)：

中國(guó)AI芯片正在技術(shù)研發(fā)、產(chǎn)能提升、市場(chǎng)應(yīng)用等方面取得顯著進(jìn)展，在不依賴先進(jìn)工藝的前提下，通過(guò)集群、堆疊、新架構(gòu)等多種方式令A(yù)I芯片和算力百花齊放，性能逐漸對(duì)標(biāo)國(guó)際廠商。再加上國(guó)內(nèi)大力支持AI芯片國(guó)產(chǎn)化率的提升，為國(guó)產(chǎn) AI 芯片的發(fā)展提供了有力的政策保障。此外，近期摩爾線程、沐曦等企業(yè)通過(guò)IPO募資資金也加速了技術(shù)迭代和產(chǎn)業(yè)發(fā)展。