電子發(fā)燒友網(wǎng)報(bào)道（文/莫婷婷）2026年的中國(guó)AI芯片市場(chǎng)，迎來(lái)市場(chǎng)格局的重塑：曾經(jīng)一家獨(dú)大的英偉達(dá)，在外部政策與國(guó)產(chǎn)加速自主創(chuàng)新的雙重夾擊下，市場(chǎng)份額正從巔峰時(shí)期的95%下跌至0。近期黃仁勛表示，英偉達(dá)的中國(guó)業(yè)務(wù)已經(jīng)完全停滯。

英偉達(dá)的身影在中國(guó)市場(chǎng)逐漸淡出直至歸零時(shí)，以華為、寒武紀(jì)等為代表的國(guó)產(chǎn)AI芯片軍團(tuán)，正在加速技術(shù)迭代填補(bǔ)市場(chǎng)空白。

英偉達(dá)在華市場(chǎng)份額斷崖式下跌至零

在過(guò)去的十余年里，英偉達(dá)幾乎是中國(guó)AI芯片市場(chǎng)的代名詞。巔峰時(shí)期，其在中國(guó)市場(chǎng)的份額一度高達(dá)95%。來(lái)自IDC的數(shù)據(jù)顯示，盡管是2022年美國(guó)政府首次對(duì)華實(shí)施高端芯片出口管制，其在中國(guó)AI加速卡市場(chǎng)份額也有85%。

英偉達(dá)的財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)清晰地記錄了公司在中國(guó)市場(chǎng)的衰退過(guò)程。2024年財(cái)報(bào)顯示，公司全年在中國(guó)區(qū)營(yíng)收為171億美元，占其全球總銷售額的13%。特供芯片H100、H20等特供芯片預(yù)計(jì)帶來(lái)120億—150億美元營(yíng)收。

此前，伯恩斯坦（Bernstein）研究公司曾預(yù)測(cè)，英偉達(dá)在中國(guó)AI GPU市場(chǎng)的份額將暴跌至2026年的8%。然而，在2025年，黃仁勛就已經(jīng)提到公司在中國(guó)的市場(chǎng)份額已經(jīng)歸零。

就在今年5月，面對(duì)美國(guó)“特別競(jìng)爭(zhēng)研究項(xiàng)目”的訪談，黃仁勛無(wú)奈地承認(rèn)英偉達(dá)在華份額已跌至零點(diǎn)。遠(yuǎn)低于此前預(yù)測(cè)的8%底線。

黃仁勛直言不諱地指出，將中國(guó)這樣體量的完整市場(chǎng)拱手讓人絕非明智之舉，當(dāng)前的管制政策不僅沒(méi)有達(dá)到預(yù)期，反而在很大程度上適得其反。黃仁勛曾指出，放棄中國(guó)市場(chǎng)，不僅讓英偉達(dá)損失了巨額營(yíng)收，更直接加速了中國(guó)自主研發(fā)芯片的進(jìn)程，迫使中國(guó)科技企業(yè)轉(zhuǎn)向本土供應(yīng)鏈，從而在戰(zhàn)略上削弱了美國(guó)技術(shù)的全球影響力。

在英偉達(dá)退潮的同時(shí)，競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手迅速補(bǔ)位。另一家美國(guó)巨頭AMD在2025年11月宣布的Instinct MI308計(jì)算卡獲得出口許可。根據(jù)AMD發(fā)布的2025年第四季度及全年財(cái)報(bào)顯示，公司第四季度營(yíng)收增加至103億美元，同比增長(zhǎng)34%，其中為中國(guó)市場(chǎng)供應(yīng)的MI308 GPU芯片帶來(lái)約3.9億美元的營(yíng)收，預(yù)計(jì)2026年第一季度將帶來(lái)1億美元的營(yíng)收。

中國(guó)AI加速卡市場(chǎng)的“換道超車”

隨著英偉達(dá)份額的歸零式下跌，中國(guó)AI芯片市場(chǎng)不再是“英偉達(dá)一家獨(dú)大”，而是變成了“國(guó)產(chǎn)群雄逐鹿”。

根據(jù)IDC及行業(yè)最新發(fā)布的數(shù)據(jù)，中國(guó)AI加速卡市場(chǎng)呈現(xiàn)出明顯的“國(guó)產(chǎn)化”浪潮。 2025年，中國(guó)市場(chǎng)AI加速卡總出貨量約為400萬(wàn)塊，其中國(guó)產(chǎn)芯片企業(yè)出貨量達(dá)到165萬(wàn)塊，合計(jì)拿下41%的市場(chǎng)份額。

在這份榜單中，排名前八的國(guó)內(nèi)企業(yè)分別為華為、阿里平頭哥、昆侖芯、寒武紀(jì)、海光信息、沐曦股份、天數(shù)智芯、清微智能，市場(chǎng)份額分別為49.2%、16%、7%、7%、5%、4%、3%、2%。其中華為的出貨量約為81.2萬(wàn)張，占國(guó)內(nèi)企業(yè)近一半的市場(chǎng)份額。

2025年9月，華為發(fā)布‘超節(jié)點(diǎn)+集群’算力解決方案Atlas 950/960 SuperCluster，算力規(guī)模達(dá)百萬(wàn)卡級(jí)別，Atlas 950支持8192張昇騰卡，F(xiàn)P8算力達(dá)8EFLOPS，通過(guò)在架構(gòu)創(chuàng)新（如靈衢互聯(lián)協(xié)議）等全棧創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)上2.1微秒超低時(shí)延、TB級(jí)超大帶寬傳輸。如今，憑借多項(xiàng)技術(shù)創(chuàng)新，華為已經(jīng)成為國(guó)產(chǎn)AI芯片的領(lǐng)頭羊。

阿里平頭哥在今年1月上線了真武810E AI訓(xùn)推一體芯片。根據(jù)資料，真武810E采用全自研并行計(jì)算架構(gòu)和ICN片間互聯(lián)技術(shù)，配合全棧自研軟件棧。憑借阿里的強(qiáng)大生態(tài)優(yōu)勢(shì)，真武810E可深度綁定阿里云，已在阿里云落地多個(gè)“萬(wàn)卡集群”。

在技術(shù)參數(shù)方面，該產(chǎn)品采用HBM2e顯存，實(shí)現(xiàn)單卡顯存容量96GB，片間帶寬為700GB/s，PCIe5.0×16通道接口，單卡功耗為400W，性能介于英偉達(dá)A800和H20之間，另有業(yè)內(nèi)指出其升級(jí)版的性能將強(qiáng)于英偉達(dá)A100。

國(guó)內(nèi)AI算力需求也帶動(dòng)了芯片廠商的業(yè)績(jī)。近期，寒武紀(jì)公布2026年第一季度財(cái)報(bào)，公司實(shí)現(xiàn)在上市五年后實(shí)現(xiàn)歷史性扭虧，一季度營(yíng)收暴漲159.56%，達(dá)到28.85億元，扣非利潤(rùn)同比暴漲239%，達(dá)9.34億元。

當(dāng)前國(guó)產(chǎn)AI芯片企業(yè)開(kāi)啟換道超車，在技術(shù)路線上也實(shí)現(xiàn)了特色創(chuàng)新，例如華為昇騰紀(jì)采用ASIC架構(gòu)，在特定大模型訓(xùn)練場(chǎng)景下，實(shí)現(xiàn)了比傳統(tǒng)GPU更高的能效比。
海光信息的DCU采用GPGPU架構(gòu)，兼容“類CUDA”，華為的“真武”系列也采用了GPGPU的技術(shù)路線。

清微智能則采用可重構(gòu)計(jì)算架構(gòu)（RPU），清微智能CTO歐陽(yáng)鵬在接受電子發(fā)燒友網(wǎng)采訪時(shí)表示，清微可重構(gòu)芯片累計(jì)出貨量已超3千萬(wàn)顆，其中云端AI算力卡訂單2025年獲超3萬(wàn)張，已在十余個(gè)千卡規(guī)模的智算中心規(guī)模化部署。公司的可重構(gòu)技術(shù)持續(xù)升級(jí)到可重構(gòu)3.0，AI高算力TX81芯片創(chuàng)新TSM-LINK算力網(wǎng)格技術(shù)，實(shí)現(xiàn)了芯片內(nèi)、芯片間、服務(wù)器間的低延遲直連，顯著提升數(shù)據(jù)傳輸效率。在生態(tài)方面，生態(tài)上：清微與智源研究院深度合作，雙方聯(lián)合共建實(shí)驗(yàn)室，并深度融入“眾智FlagOS”開(kāi)源生態(tài)，躋身國(guó)產(chǎn)AI軟件生態(tài)的核心建設(shè)圈。

小結(jié)：

2026年的中國(guó)AI算力市場(chǎng)，群雄逐鹿。預(yù)計(jì)隨著華為、寒武紀(jì)等企業(yè)的商業(yè)化落地以及非GPU路線的成熟，國(guó)產(chǎn)AI加速卡的市場(chǎng)份額有望突破50%大關(guān)。對(duì)于英偉達(dá)而言，如何在地緣政治的夾縫中尋找回歸中國(guó)市場(chǎng)的路徑，將是其未來(lái)最大的挑戰(zhàn)之一。